Magiska Formeln. Januari 2021

G5 Entertainment rivstartar året med nytt portföljrekord på 290%!

Vilken nyårsraket G5 Entertainment bjuder på: 290% upp på ett år och med det nytt rekord sedan starten av magiska formeln 2014. 2017 intog Dedicare tronen (då med +254%) och har haft den platsen fram till nu. Förutom G5 gick även Metsä Board bra med en uppgång på över 52%. Utöver dessa bolag bjöd började året dock rätt bistert och alla de andra aktierna kom in under sina jämförelseindex.

Förutom rekordet för G5 Entertainment firar jag också att jag snart kommit ikapp med bloggen. Hoppas ni läsare delar den glädjen!

Land för land med start i den starkaste portföljen.

Sverige: G5 Entertainment (+289,67%), Poolia (-4,09%), OMXS30 (+5,81%)

Förra gången jag ägde G5 Entertainment backad aktien 14% och jag var besviken. Men efter nytt rekord, med uppgången på nästan 290%, är förstås allt förlåtet. Tittar man på aktiekursen över perioden jag har ägt den ser man att magiska formeln plockade upp aktien på botten av en u-formation.

Utvecklingen i G5 senaste 3 åren
Utvecklingen i G5 senaste 3 åren. Aktiekursen har rört sig som ett U.

Spelutvecklaren G5 får dock inget nytt förtroende utan jag byter ut bolaget mot Etrion.

Etrion är verksamma inom energisektorn. Bolaget äger, förvaltar och utvecklar solkraftverk runtom Sydamerika och Asien. En stor del av solkraftverken drivs även i samarbete med övriga aktörer på marknaden, med fokus på utveckling, reparation och underhåll. Kunderna återfinns bland industriella aktörer samt bland kunder inom energisektorn. Huvudkontoret ligger i Genève.

Text från Avanzas beskrivning av bolaget

Bolaget har haft en uppgång på 161% de senaste 12 månaderna så här hoppas jag verkligen på fortsatt fart. Dessutom får jag ju hoppas ESG-trenden fortsätter gå starkt.

Månadens andra portföljbolag, Poolia, hade det tuffare och backade 4,09%. Även här byter jag position och tar istället in ett annat konsultbolag i B3 Consulting.

Finland: Metsä Board (+52,38%), Honkarakenne (+1,21%), OMXH30 (+8,63%)

I den finska portföljen levererar Metsä Board rejält upp med över +52%. Tack vare uppgången anser inte magiska formeln bolaget vara lika köpvärt längre. Därför byter jag nu ut dem mot Wulff-Yhtiöt, ett bolag som säljer kontorsutrustning vilket verkar vara hett (de är upp 83% på ett år) nu när alla ska jobba hemifrån. I jämförelse med Metsä Board, som har ett market cap på €2 miljarder+, så är det ett pyttebolag med en värdering om cirka €22 miljoner.

Honkarakenne, som för övrigt spelar i ungefär samma klass med bolagsvärde om €28 miljoner, hade ingen vidare månad och klarade nätt och jämnt att hålla sig över en negativ utveckling. Jag (nåja, magiska formeln!) ger bolaget (minst) ett år till på sig att bevisa vad det går för!

USA: MSG Networks (-17,13%), Altria Group (-16,53%), DJ USA(+18,31%)

De amerikanska bolaget bjöd verkligen inte på någon munter start på året. MSG Networks på -17% och Altria Group bara nån halv procent bättre klassar jag inte som annat än misär när DJ USA under samma period är upp över 18%. Båda två får förnyat förtroende och med det så rundar jag av det här blogginlägget!

Månadens försäljningar (2021-01-04):

ListaAktieKurs (köp)Kurs (sälj)Resultat %
SE, Mid capG5 Entertainment
107,50 kr
416,40 kr
289,67%
SE, Mid capPoolia
6,36 kr
6,10 kr
-4,09%
NYSE
MSG Networks Inc
$17,00
$14,09
-17,13%
NYSE
Altria Group Inc
$51,00
$40,41
-16,53%
FI, Large cap
Metsä Board Oyj B
€ 5,82
€ 8,67
52,38%
FI, Mid cap
Honkarakenne Oyj B
€ 4,30
€ 4,25
1,21%

Månadens köp (2021-01-04):

ListaAktieKurs (köp)
SE, Small cap
Etrion
4,28 kr
SE, Small capB3 Consulting
45,90 kr
NYSE

MSG Networks Inc
$14,09
NYSE
Altria Group Inc
$40,41
FI, Small capWulff-Yhtiöt Oyj
€ 3,24
FI, Small capHonkarakenne Oyj B
€ 4,25

Magiska Formeln. Januari 2020

Metsä Board enda aktien på plus

Magiska Formeln hade en riktigt tung start på året och finska Metsä Board (+17%) var enda aktien som orkade med en uppgång. I andra änden av skalan hittar vi månades andra finska aktie, Lehto Group, med en nedgång på -48%. Givet att jämförelseindexen gått väldigt starkt under samma period (OMXS30: +22%, DJ USA: +25%, OMXH25: +9%) kan man inte göra annat än att klassa månaden som en katastrof!

I hälften av fallen balanserar jag bara om mina innehav medans jag i de övriga fallet byter ut bolagen. Detaljerna får ni nedan, land för land.

Finland: Metsä Board (+17,08%), Lehto Group (-47,53%), OMXH25 (+9,39%)

Metsä fick en bra start under sitt första år i finska portföljen. Tittar jag på utvecklingen senaste 3 åren syns det ju tydligt att magiska formeln lyckades fånga “en fallande kniv”:

Kursutvecklingen för Metsä Board senaste 3 åren!
Kursutvecklingen för Metsä Board senaste 3 åren!

Mina beräkningar, vilka alltid strikt följer magiska formelns regler, ger dock vid handen att Metsä ska få en ny chans så här balanserar jag bara om innehavet i det bolaget. Men månadens andra finska bolag, Lehto Group, skickar jag ut. Den aktien har jag ägt i 3 år och det har ju varit allt annat än en munter investering:

Lehto Group har tappat 88% på 3 år
Lehto Group har tappat 88% på 3 år

Till skillnad från Metsä Board så tackar Magiska Formeln nu nej till Lehto Group och lyfter istället in Honkarakenne. Det bolaget ägde jag 2018-2019 men sålde då av med -38% förlust till en kurs av €2,26. Nu köper jag in det till kurs €4,3. Surt sa räven.

Sverige: G5 Entertainment (-14,33%), SAS (-27,82%), OMXS30 (+21,66%)

Svenska portföljen bjöd verkligen inte på någon ljuspunkt. G5 Entertainment (-14,33%) levererar långt under jämförelseindex och SAS (-27,82%) är verkligen inte bättre. Jag ger det förstnämnda bolaget ytterligare 1 år i portföljen, så där balanserar jag bara om innehavet, men SAS-aktien säljer jag. Och givet att flygbolaget är ett av de första bolagen jag köpte måste jag säga att det nästan känns i hjärtat. Å andra sidan är det nästan skönt att slippa det eftersom det har svängt en hel del om det:
2014->2015 = +14%
2016->2017 = -49%
2017->2018 = +61%
2018->2019 = -6%
2019->2020 = -28% (den här försäljningen)

Att jag istället tar in Poolia gör ju dock inte att känslan blir bättre för det bolaget har ju en allt annat än munter historik i min svenska portfölj (-16% respektive -37% tidigare år). Men ni vet ju regeln: om det är så formeln lyder så är det så det blir.

USA: MSG Networks Inc (-32,75%), Turtle Beach Corp (-44,97%), DJ USA (+25,43%)

Precis som förra månaden så var aktierna i den amerikanska portföljen lite av en katastrof. Eller till och med rätt mycket av en katastrof. -32,75% (MSG Networks Inc) samt -44,97% (Turtle Beach Corp) är ju helt fruktansvärt dåligt och det särskilt när DJ USA under samma period stigit med över 25%. MSG Networks balanserar jag om och ger dem ett ny chans men Turtle Beach ersätter jag med Altria Group Inc (konkurrent till Swedish Match??).

Nedan ser ni detaljerna för mina försäljningar och mina köp.

Månadens försäljningar:

DatumListaAktieKurs (köp)Kurs (sälj)Resultat %
2020-01-10SE, Mid capG5 Entertainment
128,40 kr
107,50 kr
-14,33%
2020-01-10SE, Mid capSAS21,60 kr
15,59 kr
-27,82%
2020-01-10NYSE
MSG Networks Inc
$24,76
$16,65
-32,75%
2020-01-10NasdaqTurtle Beach Corp
$15,41
$8,48
-44,97%
2020-01-10FI, Large cap
Metsä Board Oyj B
€ 5,17
€ 5,82
17,08%
2020-01-10FI, Mid cap
Lehto Group
€ 4,84
€ 2,34
-47,53%

Månadens köp:

DatumListaAktieKurs (köp)
2020-01-10SE, Mid cap
G5 Entertainment
107,50 kr
2020-01-10SE, Mid cap
Poolia
6,36 kr
2020-01-10NYSE
MSG Networks Inc
$17,00
2020-01-10NYSE
Altria Group Inc
$51,00
2020-01-10FI, Large capMetsä Board Oyj B
€ 5,82
2020-01-10FI, Mid capHonkarakenne Oyj B
€ 4,30

p.s. Glöm inte bort att följa mig på Nordnet / Shareville om ni vill vara säkra på att hänga med “i realtid”.

Blogghubb